隨著國內少子化與高齡化的趨勢愈來愈明顯，老年經濟生活保障與退休規劃已成了當前最重要的課題。故從人口結構的改變，目前退休制度的所得替代率嚴重不足，強調必須自己準備及即早規劃，並彰顯年金保險在保障老年生活的特殊優勢，是其他保險商品或投資工具所不能取代的，再藉由國內某家壽險公司之年金商品為例，依客戶年齡層及需求做為退休規劃以滿足老年生活需求，說明商業年金保險於退休規劃中的功能與作用，更盼望政府多提供年金的利多如稅賦上的優惠等，以鼓勵國人多應用年金保險確保老年經濟安全。
    本研究架構分為緒論、退休需求與規劃、年金保險市場、年金保險與退休規劃、結論與建議共五章。研究限制為在退休不足之分析，未能考量政府許多尚未實施之退休金制度，如延壽年金、勞工保險年金化。另各保險公司之年金商品眾多，內容多樣且變化多端，無法在此一一闡述，故僅以實務上最熟悉之某家壽險公司公司為例，可能產生不夠客觀之情況。
    本研究可導出以下二點結論：1.年金是一種趨勢；2.商業年金的退休規劃配置，根據本研究資料彙整與歸納，對個人提供三點建議：1.增進年金的知識；2.增進投資理財的知識；3.選擇好的保險業者，對保險業提供三點建議：1.加強業務人員的年金教育；2.提供更新更好的商品；3.強化資訊系統提供便利性，對主管機關提供二點建議：1.給予年金商品更多彈性；2.稅賦優惠。

This research construction divides into five chapters: the introduction, the retirement demand and planning, the annuity insurance market, the annuity insurance and the retirement planning, and the conclusion and suggestions. The research is focused on the analysis for retirement insufficiency without considering the future government pension programs which are implemented, like longevity annuity, annuitization of labor insurance, etc. Furthermore, key annuity products are selected in this research as examples due to familiarity.  They may not be objective enough since there’re numerous diversified annuity products in other insurance companies.
   This research may derive the following two conclusions: 1. annuities are one tendency; 2. commercial annuity retirement planning:  according to this research, my suggestions for individuals would be: 1. develop the annuity knowledge; 2. build up investment managing finances the knowledge; 3. chooses good insurers; and the suggestions to  insurers: 1. strengthen agency’s education in annuity; 2. provide renews a better annuuity products; 3. strengthen information interaction system to provide the convenience; suggestions to the Controlling organization: 1. gives annuity more flaxibility; 2. taxes  benefits.

第一章  緒論..................................1
第一節  研究背景與動機………………………………1
第二節  研究方法………………………………………6
第三節  研究範圍與限制………………………………6
第四節  研究內容與架構………………………………6
第二章  退休需求與規劃........................9
第一節  退休需求之重要性……………………………9
第二節  台灣退休制度簡介……………………………20
第三節  個人退休理財與規劃…………………………34
第三章  年金保險市場..........................37
第一節  年金保險的意義與特性………………………37
第二節  美、日年金保險市場的概況…………………42
第三節  台灣現有年金保險商品………………………44
第四節  台灣年金保險市場發展………………………53
第四章  年金保險與退休規劃…………………………56
第一節  年金保險於退休規劃之運用…………………56
第二節  年金保險與其他退休理財工具之比較………63
第三節  最適退休規劃~以N壽險公司之年金商品為例69
第五章  結論與建議……………………………………87
第一節  結論……………………………………………87
第二節  建議……………………………………………89
參考文獻…………………………………………………92
圖次
圖1-1	1950-2050之世界人口年齡層分佈………… 1
圖1-2	人口老化趨勢國際比較………………………3
圖1-3	臺灣未來三階段人口年齡結構圖(中推計)…3
圖1-4	人口金字塔（中推計）………………………4
圖1-5	研究架構流程圖………………………………8
圖2-1	台灣-高齡化社會……………………………10
圖2-2	平均壽命逐年增加………………………… 10
圖2-3	養不起的未來……………………………… 11
圖2-4	民國94年老人經濟來源重要度…………… 11
圖2-5	受訪者表示退休後擔心的事……………… 14
圖2-6	退休後的經濟來源………………………… 19
圖2-7	準備退休的投資理財工具………………… 19
圖3-1	2006年美國壽險業保費收入來源………… 42
圖4-1	通貨膨脹率(1976~2006)………………… 	64
圖4-2	定存利息抵不過通貨膨脹的威力…………	64
圖4-3	多元配置平衡風險與報酬~沒有常勝不敗的資產類別	66
圖4-4	資產配置是降低風險的重要方法……………………	67
圖4-5	長期投資能降低投資風險……………………………	67
圖4-6	厚生變額年金保險圖示………………………………	73
圖4-7	厚生變額年金保險範例圖示（一）…………………	74
圖4-8	厚生變額年金保險範例圖示（二）…………………	75
圖4-9	豐裕人生變額年金保險效益…………………………	81
圖4-10	豐裕人生變額年金保險圖示…………………………	81
圖4-11	豐裕人生變額年金保險範例（一）…………………	83
圖4-12	豐裕人生變額年金保險範例（二）…………………	84
圖4-13	即期年金保險圖示……………………………………	86
圖5-1	商業年金的退休規劃配置……………………………	89
表次
表1-1	各國到達65歲以上人口比例之年次…………………	2
表2-1	94年每人每月消費支出數字………………………… 12
表2-2	各年齡層累積一千萬之每年存入金額估算………… 13
表2-3	將來退休後您想做哪些事情? [複選]……………… 15
表2-4	你認為退休後，個人每月生活費大約多少？……… 16
表2-5	退休後每月生活費包含哪些項目?…………………  16
表2-6	你覺得你退休時需要準備多少錢？………………   17
表2-7	請問您每個月會為退休理財的投資金額大約多少?. 18
表2-8	勞保現行制與勞保年金制草案之比較……………… 24
表2-9	新舊勞工退休制度比較表…………………………… 28
表2-10	新舊勞工退休制度比較表（續1）……………………29
表2-11	新舊勞工退休制度比較表（續2）……………………30
表2-12	新舊勞工退休制度比較表（續3）……………………31
表3-1	2006年美國年金保費收入…………………………… 43
表3-2	日本壽險各年度不同險種保費分配率(%)……………43
表3-3	台灣目前市面上的年金險種類……………………… 45
表3-4	商品比較表（一）…………………………………… 48
表3-5	商品比較表（一）續………………………………… 49
表3-6	商品比較表（二）…………………………………… 50
表3-7	商品比較表（二）續1…………………………………51
表3-8	商品比較表（二）續2…………………………………52
表3-9	商品比較表（二）續3…………………………………53
表3-10	年金新契約保費統計-累計至2007/10……………… 54
表3-11	台灣地區壽險業歷年保費收入-險種別………………55
表4-1	年金保險與退休規劃文獻彙整……………………… 58
表4-2	年金保險與退休規劃文獻彙整（續1）………………59
表4-3	年金保險與退休規劃文獻彙整（續2）………………60
表4-4	年金保險與退休規劃文獻彙整（續3）………………61
表4-5	年金保險與退休規劃文獻彙整（續4）………………62
表4-6	常見的理財工具比較………………………………… 68
表4-7	厚生變額年金保險範例試算表……………………… 73
表4-8	豐裕人生變額年金之保證最低年金比例/年金金額給付期 77
表4-9	豐裕人生變額年金保險之投資標的組合…………… 82
表4-10	豐裕人生變額年金保險之投資標的組合績效……… 82

一、中文部分：
1.方明川(2006)。商業年金保險與退休金計畫，華泰文化。
2.王泉盛(2005)。如何發展台灣的年金市場─以創新產品來看。碩士論文，長庚大學企業管理研究所。
3.王豫蘭(2004)。個人退休理財規劃與保險之研究。碩士論文，銘傳大學經濟學系碩士在職專班。
4.石盛豪(2005)。勞退條例下如何發展台灣的年金市場—以國際觀點來看。碩士論文，長庚大學企業管理研究所。
5.吳志松(2005)。民營機構購買商業年金保險影響因素之研究-以臺灣中部地區為例。碩士論文，朝陽科技大學保險金融管理系碩士班。
6.吳家懷、王儷玲、林明馨、唐祖蔭、陳玉梅(2006)。壽險業經營退休金業務之研究期末報告，行政院金融監督管理委員會九十五年度委託研究計劃。
7.周長萱(2005)。商業年金保險設計影響所得替代率之研究。碩士論文，銘傳大學風險管理與保險學系碩士班。
8.林彥伶(2002)。美國現行變額年金保單之綜合比較分析。碩士論文，逢甲大學保險所。
9.林瑞鴻(2004)。退休的成本。碩士論文，世新大學財務金融學研究所(含碩專班)。
10.張昭義(2006)。台灣定額年金與定期存款關係之研究。碩士論文，逢甲大學保險所。
11.張秋煌(2004)。我國現有變額年金保險商品之個案比較分析。碩士論文，朝陽科技大學保險金融管理系碩士班。
12.梁勁煒(2003)。退休生活理財規劃與個人年金保險。碩士論文，國立交通大學經營管理研究所。
13.陳瑛英(2004)。我國勞工退休新制實施後，個人年金保險商品購買意願之研究-以台中縣市壽險保戶為例。碩士論文，朝陽科技大學保險金融管理系碩士班。
14.曾真育(2004)。勞工退休金制度與年金保險所得替代率之研究。碩士論文，國立中央大學財務金融學系碩士在職專班。
15.游文伶(2007)。個人商業年金保險在退休規劃的重要性與最適配置。碩士論文，國立政治大學風險管理與保險研究所。
16.黃瑋玲(2006)。商業個人年金保險市場區隔之研究－以台中地區為例。碩士論文，朝陽科技大學保險金融管理系碩士班。
17.蔡吉盛(2004)。我國退休保險商品發展與經營之研究暨個案分析。碩士論文，國立政治大學經營管理碩士學程(EMBA)。

二、網站部分：
1.American Council of Life Insurers http://www.acli.com
2.厚生勞動省（日本） http://www.mhlw.go.jp/index.html
3.社團法人生命保險協會（日本），http://www.seiho.or.jp
4.內政部統計處 http://www.moi.gov.tw/stat/index.asp
5.行政院勞工委員會 http://www.cla.gov.tw
6.勞工保險局 http://www.bli.gov.tw
7.全民勞教e網http://cla.hilearning.hinet.net/index.jsp
8.財團法人保險事業發展中心 http://www.tii.org.tw/index.asp
9.中華民國人壽保險商業同業公會 http://www.lia-roc.org.tw/
10.中華民國證券投資信託暨顧問商業同業公會http://www.sitca.org.tw/
11.台灣各壽險公司網站